ABD piyasaları teknoloji hisseleri öncülüğünde yükseldi

Halk Yatırım’ın değerlendirmesine göre, ABD piyasaları günü genel olarak yükselişle tamamladı. Kazançlarda, yapay zekâ yatırımlarının şirket kârlılığını desteklemeyi sürdüreceği beklentisiyle teknoloji hisselerinde artan alımlar etkili oldu. Yatırımcılar, yapay zekâ altyapısına yönelik harcamaların sürdürülebilirliğini ve bu yatırımların sağlayacağı getirileri izledi.

ABD piyasalarında teknoloji hisseleri öne çıktı

Geçen hafta bilgi teknolojileri hisselerinde yüzde 6’yı aşan kayıplar yaşanmasının ardından Philadelphia Yarı İletken Endeksi yaklaşık yüzde 2 yükseldi. Intel, JPMorgan’ın tavsiyesini yükseltmesi sonrasında yaklaşık yüzde 3 değer kazandı. AMD ve Micron hisseleri de yükselirken Amazon yüzde 4,8, Tesla ise yüzde 3,7 artış kaydetti.

Buna karşılık, yapay zekâ altyapısı şirketlerinden CoreWeave, Goldman Sachs’ın tavsiye artırımına rağmen değer kaybetti. Halk Yatırım, şirketin 50 milyar doların üzerindeki borç yüküne ve yüksek faiz ortamında altyapı yatırımlarının nasıl finanse edileceğine ilişkin kaygıların, sektördeki hisse performanslarının farklılaşmasına yol açtığına dikkat çekti.

Raporda, yapay zekâ talebinin yanı sıra veri merkezleri ile bilgi işlem altyapısına yapılan yüksek tutarlı harcamaların yeterli nakit akışı ve getiri sağlayıp sağlayamayacağının da sorgulandığı belirtildi. Anthropic’in üçüncü çeyrek gelirinin önceki çeyreğe göre yüzde 45 artarak 16,8 milyar dolara ulaştığı aktarıldı. Nscale’in şirkete yaklaşık 45 milyar dolar değerinde bilgi işlem kapasitesi sağlamaya yönelik görüşmeler yürüttüğüne ilişkin haberlerin ise altyapıya yönelik talebe işaret ettiği kaydedildi.

Halk Yatırım, bu hafta açıklanacak Meta, Tesla, Netflix ve IBM bilançolarının teknoloji sektörünün görünümü açısından takip edileceğini bildirdi. Raporda ayrıca, Citigroup’un 2027’de küresel kâr artışının yaklaşık yüzde 70’inin teknoloji sektöründen kaynaklanmasını beklediği bilgisine yer verildi.

ABD endeksleri karışık kapandı

ABD borsalarında S&P 500 endeksi yüzde 0,41 artışla 7.690,76 puana, Nasdaq Composite endeksi yüzde 1,11 yükselişle 26.430,89 puana çıktı. Dow Jones endeksi ise yüzde 0,07 gerileyerek günü 51.966,60 puandan tamamladı. VIX endeksi 18,44 seviyesine düştü.

Tahvil piyasasında faizler yükseldi. ABD’nin 2 yıllık tahvil faizi yüzde 4,78’e, 10 yıllık tahvil faizi yüzde 5,14’e, 30 yıllık tahvil faizi ise yüzde 5,477’ye çıktı. Raporda, piyasa fiyatlamalarının Fed’in aralık ayında 25 baz puanlık faiz artırımına gidebileceği ve 2027’de faiz artırımlarını sürdürebileceği beklentisini yansıttığı belirtildi.

Brent petrol 109 doların üzerinde

Orta Doğu’daki saldırılar ve Hürmüz Boğazı’nda ticari gemilere yönelik tehditlere karşın Brent petrol, önceki günü yüzde 0,3 düşüşle varil başına 109,55 dolardan tamamladı. Kpler verilerine göre bölgeden geçen ham petrol akışı, önceki hafta günlük 20 milyon varilin üzerindeyken günlük ortalama 8,5 milyon varile geriledi.

Raporda, Husilerin Suudi Arabistan’daki enerji, havaalanı ve askerî tesislere yönelik yeni saldırılar düzenlediklerine ilişkin açıklamalarına ve Hürmüz Boğazı’nın güneyinde bir petrol tankerinin mayına çarptığı yönündeki haberlere yer verildi. Buna karşılık, Rusya ve İran’ın petrol ihracatını sürdürmesi ile ABD’nin Rus enerji ihracatına yönelik bazı yaptırım ve tarifeleri askıya almasının, arz kesintisi endişelerini kısmen sınırladığı ifade edildi.

Asya piyasalarında satış baskısı

Halk Yatırım’ın değerlendirmesine göre, teknoloji ve yapay zekâ yatırımlarına ilişkin endişelerin yeniden gündeme gelmesiyle Asya piyasalarında satıcılı bir seyir izlendi. Güney Kore’de KOSPI endeksi yüzde 3,5 gerilerken MSCI Asya Pasifik Endeksi yüzde 1 düştü. SK Hynix hisselerindeki kayıplar ile yapay zekâ veri merkezi şirketi Elice’ın ilk işlem gününde yüzde 33’e varan gerileme yaşaması, sektöre yönelik soru işaretlerini artırdı.

Raporda, yüksek tahvil faizleri ile enerji fiyatlarının finansman maliyetlerini yükselttiği ve yapay zekâ yatırımlarının sürdürülebilirliğine ilişkin değerlendirmelerin teknoloji hisseleri üzerindeki etkisini koruduğu belirtildi. Brent petrolün sabah saatlerinde yüzde 0,27 artışla varil başına 109,85 dolardan işlem gördüğü, ABD 10 yıllık tahvil faizinin ise yüzde 5,14 seviyesinde bulunduğu aktarıldı. Doların G10 para birimlerinin tamamı karşısında değer kaybettiği, Fransa’daki siyasi ve mali gelişmelerin de euronun yükseliş potansiyelini sınırladığı kaydedildi.

Bugünün veri gündemi

ABD’de bugün eylül ayına ilişkin konut başlangıçları, inşaat izinleri ve bekleyen konut satışları verileri takip edilecek. Konut başlangıçlarının aylık yüzde 2,3 artışla 1,3 milyon seviyesine ulaşması, inşaat izinlerinin yüzde 1,7 düşüşle 1,38 milyona gerilemesi bekleniyor. Bekleyen konut satışlarında ise aylık bazda değişim öngörülmüyor.

Euro Bölgesi’nde cari denge ve ZEW beklenti anketi verileri izlenecek. Yarın ABD’de haftalık MBA mortgage başvuruları, Japonya’da ise dış ticaret dengesi açıklanacak. Japonya’nın eylül ayında 210,4 milyar yen dış ticaret açığı vermesi bekleniyor. Raporda, ülkenin ihracat ve ithalatının yıllık bazda sırasıyla yüzde 21,3 ve yüzde 20,4 artacağı tahminine de yer verildi.